歷時8個多月的東芝半導體出售案終于塵埃落定,。
6月1日,，東芝宣布，已完成出售旗下半導體公司（TMC）的交易,，售予貝恩資本牽頭的日美韓財團組建的收購公司Pangea,。盡管東芝對Pangea擁有40.2%股份，但大股東已易主貝恩資本,。
這被日媒視作日本半導體產(chǎn)業(yè)衰敗的另一標志性事件,。據(jù)IC Insights此前公布的2018年第一季度全球前十五大半導體公司（以銷售額計算）名單中，東芝半導體是碩果僅存的日本公司,。而在鼎盛時期的1993年,，IC Insights發(fā)布的全球十大半導體公司中有6家日本公司。
日本半導體產(chǎn)業(yè)這令人唏噓的興衰背后,，究竟發(fā)生了什么,？
起家：從依賴進口到自主研發(fā)
日本索尼公司的官網(wǎng)上至今都掛著這樣一段歷史，該公司創(chuàng)始人之一井深大1952年在美國進行為期3個月的調(diào)查旅行,，期間聽說了西方電器公司（WE）有意轉(zhuǎn)讓晶體管專利,，但代價高達25000美元，這相當于日本東京通信工業(yè)公司（索尼前身）總資產(chǎn)的10%,，盡管心生向往,，但井深大最終帶著遺憾回國。索尼的另一創(chuàng)始人盛田紹夫后來于1953年赴美談判,，最終拿下了這項技術(shù),。
但他們并沒有采納WE的建議——將晶體管用做助聽器,，而是摸索出一個全新的應用領(lǐng)域。1955年,，索尼研制出全球第一臺晶體管收音機,。1959年，索尼收音機銷售額達250萬美元,。
日本公司紛紛效仿,。到1965年，日本的收音機出口量達到2421萬臺,。另外,，電子計算器和電視也撬動了美國市場的大門。
日本消費電子在美國市場獲得成功,，不僅因為其產(chǎn)品創(chuàng)新和性價比高,，還與美國的政策有關(guān)。當時美國將電子產(chǎn)業(yè)的重心轉(zhuǎn)移到了軍用上,，這為日本的民用電子產(chǎn)品提供了機遇,。
到1960年代，日本半導體產(chǎn)業(yè)繼續(xù)追趕美國,。當時,，日本政府以關(guān)稅壁壘和貿(mào)易保護政策為產(chǎn)業(yè)的起步“保駕護航”。但外資開始“叩響”大門,，終于在1968年,，美國德州儀器以合資的模式進入日本市場，但得遵守嚴苛的技術(shù)轉(zhuǎn)讓等限制,。
當時日本國內(nèi)半導體制造設備的國產(chǎn)化比率只有20%,，美國的反制措施讓日本半導體產(chǎn)業(yè)意識到自身的被動。其一,，IBM在1970年宣布將在其新推出的大型計算機中使用半導體存儲器,，半導體存儲器開始替代磁芯，在半導體存儲器中占據(jù)重要位置的DRAM內(nèi)存芯片,，成為潛力無限的大市場,。一夜之間行業(yè)游戲規(guī)則大變。其二,，美國拒絕向日本提供 IC集成電路,，使日本電子計算器在美國的市場份額從繁盛時期的80%跌至了1974年的27%。
由此,，日本開始以“舉國之力”來進行自主研發(fā)。一個官產(chǎn)學研發(fā)項目徹底改變了日本半導體產(chǎn)業(yè)的地位,。這個項目就是日本通商產(chǎn)業(yè)?。ń?jīng)濟產(chǎn)業(yè)省前身）發(fā)起成立的VLSI共同研究所（超LSI技術(shù)研究組合）,，“打造未來計算機必不可少的大規(guī)模集成電路”這一口號也顯示了日本的巨大野心。日本通產(chǎn)省將市場中的各大競爭對手（富士通,、日立,、三菱電機、東芝和NEC）的研發(fā)人員集結(jié)起來,，總計投入700億日元,，政府出資290億日元（幾乎相當于當時通產(chǎn)省補貼支出的一半）。
上述項目在4年到期后,，取得專利1000多項,。VLSI共同研究所所長、有日本半導體之父之稱的垂井康夫設定的方針或許總結(jié)了成功的秘訣：競爭者們能否互相協(xié)作是一個大問題,，那么我們就以”基礎(chǔ)的,、共通的”為方針，從各家公司的共同點出發(fā),，來研發(fā),、制定未來的大規(guī)模集成電路技術(shù)。
1970年代日本對美國等外部的關(guān)鍵制程設備和生產(chǎn)原料依賴率達到80%,，而到1980年代初,，日本半導體制造裝置國產(chǎn)化率達到了70%以上，為日后超越美國成為半導體業(yè)霸主奠定了基礎(chǔ),。
由此日本半導體業(yè)開啟了“黃金時代”,，全球市場份額不斷上升，在世界范圍內(nèi)開始具有舉足輕重的地位,。以1980年投入市場的64K DRAM為例,，1981年，日立市場占有率全球第一,，占40%的份額,；第二位是富士通，占20%,，NEC占9%,。之后，NEC主導了256K時代,，東芝主導了1MB時代,。到1986年，日本半導體企業(yè)在全球DRAM的市占率達到了80%,，超越了美國,。
這一時期的日本產(chǎn)業(yè)發(fā)展主要靠出口。1970-1985年的15年間，日本該產(chǎn)業(yè)的產(chǎn)值增加了5倍,，出口增加了11倍,。
轉(zhuǎn)折：由盛而衰背后是未能抓住規(guī)模化機會
禍兮福所倚,，福兮禍所伏,。
1980年代后期，日本的DRAM市場份額開始大幅衰退,，根本原因是DRAM市場結(jié)構(gòu)發(fā)生巨變,，頻繁發(fā)生的貿(mào)易摩擦也一定程度上阻礙了行業(yè)發(fā)展。
日本企業(yè)在早期大型計算機所用的存儲器上有技術(shù)優(yōu)勢,，看重的是存儲器的品質(zhì),。但1980年代后期，隨著個人電腦市場蓬勃發(fā)展,，對存儲器的可靠性和壽命要求較低,，更側(cè)重于低價。但日本當時依舊以高可靠性為生產(chǎn)標準,，未能很好地適應市場變化,。
有業(yè)內(nèi)人士指出，盡管當時日本公司看到了個人電腦市場的動向,，但仍執(zhí)著于成品率,，在降低成本方面比較欠缺。對比日韓的半導體公司會發(fā)現(xiàn),，韓國公司在成本上大幅領(lǐng)先于日本公司,，生產(chǎn)同樣的元器件，日本公司使用的設備數(shù)量竟是韓國的2倍,，生產(chǎn)流程過長,，進而無法降低成本。
另有分析指出,，這也和日本制造商沒有采取Fabless模式有關(guān),。這種水平分工的發(fā)展模式可以使專業(yè)公司專注設計，代工廠專注生產(chǎn),，可以對市場變化做出迅速反應,，將機器折舊影響到的成本劣勢降到很低。
“日本的半導體制造大多仍是大集團下的子部門,，盡管個別產(chǎn)品有不錯的成績,，但在品牌占有率達到一定程度后，該模式無法再有效推升其半導體的零組件往下一個里程碑前進,。Fabless模式是半導體產(chǎn)業(yè)在規(guī)模經(jīng)濟發(fā)展下的必然走向,。而以日本的發(fā)展模式來看,，與其說錯失了市場的大變化，不如說半導體發(fā)展有很強的規(guī)模經(jīng)濟作為營運支撐,，而日本制造商未能發(fā)展出具有相對應經(jīng)營型態(tài)與經(jīng)濟規(guī)模的廠商,，造成其競爭力不斷被削弱?！奔钔貕惍a(chǎn)業(yè)研究院研究經(jīng)理林建宏對21世紀經(jīng)濟報道記者表示。
此外,，日本半導體產(chǎn)業(yè)也受到了外部貿(mào)易摩擦的影響,。日本半導體業(yè)的不斷崛起，讓美國同行危機感攀升,。這可以從媒體報道窺見一斑,。1978年，美國《財富》雜志刊登了《硅谷的日本間諜》的報道,；1981年3月和12月,，又兩次刊登報道敲響美國半導體行業(yè)的警鐘。1983年,，《商業(yè)周刊》雜志刊登了長達11頁的《芯片戰(zhàn)爭：日本的威脅》的專題,。
隨著日本廠商的大量產(chǎn)能進入市場，供給嚴重過剩引發(fā)了全球DRAM的價格暴跌,。1985年6月,，美國半導體工業(yè)協(xié)會（SIA）向美國貿(mào)易代表辦公室提起對日本半導體產(chǎn)品傾銷訴訟；此后,，美光向美國商務部提起日本64K DRAM傾銷訴訟,。“日美半導體戰(zhàn)爭”正式開戰(zhàn),。
這場戰(zhàn)爭最終以“日美半導體協(xié)定”了結(jié),。協(xié)定內(nèi)容主要包括改善日本市場的準入和終止傾銷。美國加快推進研發(fā),，成功奪回寶座,。到1993年，美國半導體公司的世界份額重回世界第一,，并保持至今,。
由于外部貿(mào)易摩擦激化，日本公司開始向內(nèi)需拉動的增長模式轉(zhuǎn)型,。在1985-2000年的15年間,，日本電子產(chǎn)業(yè)的產(chǎn)值和出口增加了1.5倍，而內(nèi)需增加了2倍多,。
在1990年代初,，日本經(jīng)歷了泡沫經(jīng)濟崩潰，進入“失去的20年”。2000年以后,，日本GDP增長停滯,，日本電子產(chǎn)業(yè)總體出現(xiàn)衰退。2013年日本電子產(chǎn)業(yè)的產(chǎn)值是11萬億日元,，不到峰值時（26萬億日元）的一半,。
“1980年代末，日本經(jīng)濟達到了全球第二,，美國以廣場協(xié)議和日美半導體協(xié)定來施壓,，這大幅打壓了日本企業(yè)的獲利能力。而韓國趁勢舉國家之力來發(fā)展半導體行業(yè),，不久后日本經(jīng)濟泡沫破裂,，補貼難以維系?！憋@示及半導體行業(yè)咨詢機構(gòu)CINNO副總經(jīng)理楊文得對21世紀經(jīng)濟報道記者表示,，半導體行業(yè)發(fā)展和一國的宏觀經(jīng)濟情況息息相關(guān)，因為這是資金超級密集的產(chǎn)業(yè),，需要持續(xù)的,、大規(guī)模資金投入才會成功。當一國經(jīng)濟整體不景氣時,，就難以大力支持其發(fā)展,。
重振：結(jié)構(gòu)性改革和重啟“官產(chǎn)學”項目
日本半導體產(chǎn)業(yè)試圖以結(jié)構(gòu)性改革和重啟“官產(chǎn)學”項目來重振旗鼓。
在日本通產(chǎn)省的主導下,，1999年,，日立和NEC的DRAM部門整合成立了爾必達（Elpida），三菱電機隨后也參與進來,，而其他日本半導體制造商均從通用DRAM領(lǐng)域中退出,，將資源集中到具有高附加值的系統(tǒng)集成晶片等領(lǐng)域。Elpida是希臘語“希望”的意思,，這個公司名體現(xiàn)了日本半導體產(chǎn)業(yè)對這最后的DRAM制造商所寄予的厚望,。
無奈，“外面的世界”瞬息萬變,。2008年金融危機后,，全球需求驟降，DRAM供應嚴重過剩,，2GB的DRAM在2008年的價格為20美元以上,，而2012年則跌至1美元以下。全球DRAM生產(chǎn)商都陷入嚴重赤字,，爾必達也不例外,。日本政府在2009年伸出援手,，注資并為其擔保獲得日本政策投資銀行融資。
但終究頹勢難挽,，爾必達不堪負債最終于2012年2月底宣布破產(chǎn),，2012年7月被美光并購。
一位日本半導體從業(yè)者向21世紀經(jīng)濟報道記者表示,，自然災害對日本半導體產(chǎn)業(yè)發(fā)展有一定的影響,。3·11大地震加速日本半導體產(chǎn)業(yè)競爭力下滑。
“我們公司在地震中也損失慘重,，股價一路下跌,，直到前兩年重組又建廠才恢復正常的產(chǎn)量。股價也翻了三番,。半導體生產(chǎn)對環(huán)境要求很高，要無塵穩(wěn)定的環(huán)境下才能制作出精良產(chǎn)品,?！痹撊毡景雽w業(yè)內(nèi)人士表示。
但也有分析指出,，爾必達的失敗是日本半導體產(chǎn)業(yè)重蹈覆轍,，即跟不上行業(yè)的變化，上次是跟不上個人電腦市場的崛起,，這次是跟不上電腦向智能手機和平板電腦的轉(zhuǎn)向,。
“日本企業(yè)一般精于鉆研技術(shù)，但對外界變化的應對能力比較遲鈍,，因為其內(nèi)部通常較為官僚化,、決策過程慢。其過去30年的成果其實是在外部沒有很多勁敵的情況下取得的,，當面臨更多競爭對手時,，這種專注但又反應遲緩的弱點就會被放大?！睏钗牡谜f,。
日本啟動了多項官產(chǎn)學項目，包括飛鳥（Asuka）計劃,、未來計劃MIRAI,、HALCA等。2006年,，日本推出新的五年計劃,，被視為ASUKA計劃的延續(xù)。新五年計劃分兩部分：一是SELETE五年研發(fā)項目,，每年投資預算100億日元,，探索45納米和32納米實際應用工藝,。另一部分是STARC五年研發(fā)計劃，每年投資預算50億日元,，用于開發(fā)DFM設計平臺,。
盡管日本半導體業(yè)的輝煌已成為歷史，目前的全球市占率已不到10%,，但在一些細分領(lǐng)域仍然扮演著重要角色,。
“日本在材料、精密機械,、基本的物理化學數(shù)學等的科研能力與廠商都仍有影響力,。歷史累積的專利與專業(yè)人才都仍然很強。只要資本與公司運作的模式對了,，若能抓到下一波重大商品的轉(zhuǎn)變點,，日本的半導體產(chǎn)業(yè)仍會有很好的競爭力?！绷纸ê暾f,。
“半導體是一個集成性的行業(yè)，一個芯片的產(chǎn)生需要近一萬人的工作量,，同時需要多年的經(jīng)驗積累才有創(chuàng)新,。日本半導體根基很深，目前可能發(fā)展得比較慢,，但其基礎(chǔ)仍在,，要翻身就看國家以后對半導體行業(yè)的投入?！鄙鲜鋈毡景雽w業(yè)內(nèi)人士表示,。